Kepergian Deliveroo picu duopoli pengiriman makanan di Singapura

Konsolidasi pasar diperkirakan mendorong kenaikan biaya pengiriman dan komisi merchant seiring dominasi Grab dan Foodpanda.

Biaya pengiriman dan komisi merchant di Singapura diperkirakan akan meningkat setelah Deliveroo Plc menghentikan operasinya di negara tersebut. Konsolidasi pasar ini membuat restoran dan konsumen memiliki lebih sedikit pilihan platform, sekaligus memperkuat posisi tawar operator yang tersisa.

"Kepergian ini menyoroti tren utama industri: margin yang sangat tipis, meningkatnya preferensi terhadap *super app*, serta tantangan mempertahankan profitabilitas di pasar yang sudah sangat jenuh," kata Anuran Dhar, practice head untuk foodservice di GlobalData Plc, kepada *Retail Asia*.

"Khususnya bagi pemain baru, ini menjadi peringatan akan risiko berekspansi terlalu cepat tanpa beradaptasi dengan karakteristik pasar lokal," tambahnya.

Dengan keluarnya Deliveroo, pasar pengiriman makanan di Singapura kini secara efektif didominasi oleh Grab Holdings Ltd. dan Foodpanda milik Delivery Hero SE, membentuk apa yang disebut para analis sebagai duopoli yang nyaris sempurna.

Perusahaan asal Inggris tersebut menghentikan operasinya di Singapura tahun ini setelah bertahun-tahun bersaing di pasar yang sangat kompetitif.

Laporan Momentum Works Pte. Ltd. pada Februari menunjukkan nilai transaksi bruto (*gross merchandise value/GMV*) pasar pengiriman makanan Singapura mencapai US$2,9 miliar pada 2025. Grab menguasai 69% pangsa pasar, disusul Foodpanda dengan 24%, sementara Deliveroo hanya memiliki 7%, menunjukkan kesenjangan skala yang dihadapi perusahaan tersebut.

Dalam jangka pendek, Grab dan Foodpanda diperkirakan akan bersaing agresif untuk menarik pengguna dan merchant yang sebelumnya menggunakan Deliveroo.

Menurut Dhar, persaingan tersebut sudah terlihat melalui berbagai promosi, seperti diskon besar, pembebasan biaya *onboarding* dan perangkat, serta manfaat keanggotaan seperti gratis ongkir, akses prioritas, dan paket promosi yang dirancang untuk meningkatkan loyalitas pelanggan.

Namun, insentif tersebut diperkirakan hanya bersifat sementara. Dhar mengatakan konsolidasi pasar umumnya memungkinkan platform mengurangi subsidi setelah pangsa pasar mereka stabil.

Dalam jangka panjang, operator berpotensi menaikkan biaya pengiriman, meningkatkan komisi merchant, atau mengenakan biaya tambahan untuk meningkatkan visibilitas pencarian dan promosi seiring semakin terbatasnya pilihan platform.

Restoran skala kecil dan menengah diperkirakan akan menghadapi tekanan paling besar karena memiliki ruang yang lebih sempit untuk menyerap kenaikan komisi, kata Dhar.

Sebagian beban biaya tersebut kemungkinan akan diteruskan kepada konsumen melalui kenaikan harga menu, biaya layanan tambahan, atau penyesuaian paket menu, bergantung pada sensitivitas harga pelanggan dan kekuatan merek.

Di sisi lain, merchant premium diperkirakan memiliki posisi tawar yang lebih baik. Dhar mengatakan merek-merek besar dapat memanfaatkan skala bisnis dan basis pelanggan mereka untuk menegosiasikan persyaratan yang lebih menguntungkan atau memperoleh penempatan yang lebih baik di platform yang tersisa.

Ia juga menambahkan bahwa restoran yang telah bermitra dengan Grab maupun Foodpanda berpotensi menjangkau pelanggan di wilayah yang sebelumnya didominasi Deliveroo.

Roshan Raj Behera, partner di Redseer Strategy Consultants Pvt. Ltd., mengatakan keluarnya Deliveroo hanya akan sedikit mengurangi tingkat persaingan karena pangsa pasarnya relatif kecil. Namun, kondisi tersebut tetap memperkuat posisi tawar platform yang masih beroperasi.

Ia menilai perpindahan pengemudi (*rider*) ke platform lain juga dapat meningkatkan kualitas layanan melalui waktu pengiriman yang lebih cepat dan waktu tunggu yang lebih singkat.

"Konsentrasi pasar pada akhirnya menggeser daya tawar ke platform yang jumlahnya semakin sedikit," kata Behera melalui jawaban tertulis. "Akibatnya, restoran dari berbagai skala kemungkinan akan menghadapi biaya layanan yang lebih tinggi."

Menurut Behera, restoran kecil akan lebih terdampak karena memiliki kemampuan yang terbatas untuk menyerap kenaikan komisi. Sementara itu, merek besar atau premium dapat mempertimbangkan alternatif seperti armada pengiriman sendiri atau kemitraan dengan penyedia logistik lain untuk melindungi margin mereka.

Behera menambahkan loyalitas konsumen kemungkinan tetap akan ditentukan oleh kualitas layanan, bukan semata-mata merek platform. Dalam kondisi tersebut, Grab dinilai memiliki keunggulan berkat ekosistem layanannya yang lebih luas dan program berlangganan yang telah dimilikinya.

Dhar mengatakan peluang masih terbuka bagi pemain yang menyasar ceruk pasar, seperti segmen premium, makanan sehat, atau kategori khusus lainnya. Ia juga menilai sebagian restoran akan memperkuat kanal pemesanan langsung, layanan *pickup*, maupun pengiriman yang dikelola sendiri untuk mendapatkan kembali kendali atas biaya.

"Dengan kepergian Deliveroo, peluang pemain baru untuk masuk dan berkembang dengan cepat akan sangat kecil tanpa dukungan pendanaan yang besar," katanya.